صندوق‌های سرمایه‌گذاری خصوصی که «پالس انجین» را در ۳۰ شرکت پورتفولیو به کار می‌گیرند و آنچه شرکای عملیاتی در روز اول مشاهده می‌کنند

هر شریک عملیاتی که مسئول ایجاد ارزش در یک پورتفولیوی ۳۰ شرکتی است، عددی را می‌داند که هرگز در گزارش LP ظاهر نمی‌شود. شما سالانه ۴۰۰,۰۰۰ دلار برای مدیران عملیاتی هزینه می‌کنید که شغل اصلی‌شان استخراج داده‌ها از ۳۰ سیستم مختلف، استانداردسازی آن‌ها در یک صفحه گسترده و ارسال آن‌ها به شما سه هفته پس از پایان سه ماهه است. مدیران مالی شما در سراسر پورتفولیو، هر سه ماه ۱۴۰ ساعت را صرف جمع‌آوری بسته‌های هیئت مدیره می‌کنند که حاوی همان معیارهای سه ماهه گذشته با فرمت مشابه و به‌روزرسانی‌های جزئی است که یک سیستم آموزش‌دیده می‌توانست در عرض چند دقیقه تولید کند. شب گذشته شرکت‌های پورتفولیوی شما مشتریان خود را از دست دادند، زیرا هیچ‌یک از آن‌ها پس از ساعت ۵ عصر به تلفن پاسخ ندادند.

صندوق همسایه شش ماه پیش Pulse Engine را به کار گرفت و ۳۲ میلیون دلار به ارزش پورتفولیو قبل از بررسی سه‌ماهه بعدی اضافه کرد. آن‌ها مدیران عملیاتی بیشتری استخدام نکردند. آن‌ها McKinsey را برای ارزیابی عملیاتی ۲ میلیون دلاری نیاوردند. آن‌ها زیرساخت عامل تولید را یک‌بار در سطح صندوق مستقر کرده و آن را در هر شرکت در پورتفولیو گسترش دادند. هزینه استقرار در حدود ده‌ها هزار دلار برای هر شرکت پورتفولیو بود. زیرساخت جاری کمتر از ۵۰۰ دلار در ماه برای هر شرکت هزینه دارد. این صندوق مالک هر خط کد در کل استقرار است.

این داستان در مورد هوش مصنوعی نیست که سرمایه‌گذاری خصوصی را متحول کند. این داستان در مورد زیرساخت عملیاتی است که کار دستی را در مقیاس پورتفولیو جایگزین می‌کند. تفاوت در دلار اندازه‌گیری می‌شود، نه در عناوین.

ریاضیات پورتفولیو که هیچ‌کس نمی‌خواهد در جلسه LP ارائه دهد

با اقتصاد مستند یک استقرار واحد شروع کنید که برای ۹۰ روز در تولید فعال بوده است. یک شرکت خدمات حرفه‌ای متوسط. پانزده عامل خودمختار که عملیات روزانه را مدیریت می‌کنند. ۸۷,۹۳۰ وظیفه در طول دوره ۹۰ روزه پردازش شده است. ۹۷۰ وظیفه در روز در حداکثر ظرفیت. هزینه عملیاتی ماهانه قبل از استقرار: ۲۲,۸۰۰ دلار. هزینه ماهانه پس از استقرار: ۴۸۷ دلار. صرفه‌جویی خالص سالانه: ۲۶۷,۷۵۶ دلار. دوره بازپرداخت: ۱۴ روز.

منحنی یادگیری ترکیبی، اقتصاد را هر ماه بیشتر بهبود می‌بخشد. هزینه هر وظیفه از ۰.۴۲ دلار به ۰.۱۱ دلار در طول همان ۹۰ روز کاهش یافت. نه به این دلیل که کسی کد را بهینه کرده باشد. بلکه به این دلیل که Pulse Engine یاد گرفت. این سیستم وظایف بیشتری را با استثنائات کمتر پردازش کرد، که به معنای زمان انسانی کمتر برای هر وظیفه بود، و این به معنای خودکار کاهش منحنی هزینه بدون هیچ سرمایه‌گذاری یا توجه مهندسی اضافی بود.

حالا این اقتصاد را در کل یک پورتفولیو ضرب کنید. یک فرض محافظه‌کارانه از ۴۰ درصد کاهش متوسط هزینه در ۳۰ شرکت پورتفولیو – بسیار کمتر از ۹۷.۹ درصد مستند شده – که برای شرکت‌های با سربار عملیاتی قابل مقایسه اعمال می‌شود، تقریباً ۳.۲ میلیون دلار صرفه‌جویی سالانه در سراسر صندوق تولید می‌کند. یک فرض متوسط ۶۰ درصدی، ۴.۸ میلیون دلار تولید می‌کند. با ۱۰ برابر چندگانه EBITDA استاندارد برای ارزیابی‌های PE در بازار میانی، ۴.۸ میلیون دلار صرفه‌جویی عملیاتی به ۴۸ میلیون دلار ایجاد ارزش پورتفولیو تبدیل می‌شود.

این ارزش از زیرساختی حاصل می‌شود که پس از استقرار، کمتر از ۱۵,۰۰۰ دلار در ماه برای نگهداری در کل پورتفولیو هزینه دارد. شرکای عملیاتی که این اقتصاد را درک می‌کنند، نیازی به شرکت مشاوره ندارند تا فرصت را برای آن‌ها توضیح دهند. آن‌ها به زیرساختی نیاز دارند که اجرا کند. Pulse Engine همان زیرساخت است.

آنچه شرکت‌های مشاوره بزرگ ارائه می‌دهند در مقابل آنچه Pulse Engine ارائه می‌دهد

McKinsey، Bain، BCG و معادل‌های میان‌رده آن‌ها سال‌هاست که بهبود عملیاتی را به صندوق‌های PE می‌فروشند. مدل تعامل به خوبی درک شده است. تیمی متشکل از چهار تا شش مشاور، ۱۲ تا ۱۶ هفته را صرف انجام مصاحبه‌ها، تجزیه و تحلیل داده‌ها و ساختن یک دسته توصیه می‌کند. محصول نهایی یک سند ۲۰۰ صفحه‌ای است که ۱۵ میلیون دلار فرصت بهبود عملیاتی را در سراسر پورتفولیو شناسایی می‌کند. هزینه آن ۱.۵ تا ۳ میلیون دلار است. جدول زمانی اجرا ۱۸ تا ۲۴ ماه است. ارزش واقعی به طور کامل به این بستگی دارد که آیا تیم‌های مدیریتی شرکت‌های پورتفولیو توصیه‌ها را اجرا می‌کنند یا خیر، که از نظر تاریخی حدود ۴۰ درصد مواقع اتفاق می‌افتد. مشاوران می‌روند. توصیه‌ها خاک می‌خورند. شریک عملیاتی هزینه تعامل را در برابر افزایش سرمایه بعدی حذف می‌کند و امیدوار است که LPs (شرکای محدود) آمارهای اجرا را درخواست نکنند.

Accenture و Deloitte مشاوره با فناوری را ارائه می‌دهند که ابزارهای نرم‌افزاری را بر روی مدل تعامل سنتی قرار می‌دهد. این ابزارها به جمع‌آوری و بصری‌سازی داده‌ها کمک می‌کنند، اما مدل اصلی بدون تغییر باقی می‌ماند — مشاوران توصیه می‌کنند، تیم‌های مدیریتی پیاده‌سازی می‌کنند، و جدول زمانی از ماه‌ها به سال‌ها کشیده می‌شود. مؤلفه فناوری بدون تغییر اساسی در مدل تحویل، هزینه را افزایش می‌دهد. مشاوران همچنان می‌روند. ابزارها نیاز به مجوزهای مداوم و قهرمانان داخلی برای حفظ پذیرش دارند. جذب ارزش همچنان به اجرای انسانی توصیه‌های مشاور بستگی دارد.

EQT، KKR و Vista Equity تیم‌های عملیاتی داخلی را ایجاد کرده‌اند که سعی در تکرار قابلیت‌های مشاوره در داخل شرکت دارند. این تیم‌ها با اقتصاد صندوق همراستاتر هستند، اما با همان محدودیت اساسی مواجه‌اند — تحلیلگران انسانی فقط می‌توانند مقدار مشخصی از داده‌ها را پردازش کنند، از تعداد محدودی از شرکت‌های پورتفولیو بازدید کنند، و تعداد محدودی از طرح‌ها را در هر سه ماهه اجرا کنند. محدودیت، پهنای باند انسانی است، و استخدام متخصصان عملیاتی بیشتر گران و کند است. یک مدیر عامل ارشد عملیاتی ۲۰۰,۰۰۰ تا ۳۵۰,۰۰۰ دلار با تمام هزینه‌ها هزینه دارد. هر کدام می‌توانند چهار تا شش شرکت پورتفولیو را به طور فعال مدیریت کنند. پوشش یک پورتفولیوی ۳۰ شرکتی با پشتیبانی عملیاتی کافی نیاز به شش تا هشت متخصص ارشد با هزینه کل بیش از ۱.۵ میلیون دلار سالانه قبل از سفر، فناوری و سربار دارد.

Pulse Engine بر مبنای یک مدل کاملاً متفاوت عمل می‌کند. این یک تعامل مشاوره نیست. یک مجوز نرم‌افزاری نیست. این زیرساخت عامل تولید است — که یک بار در سطح صندوق مستقر می‌شود، از طریق عوامل داده سبک‌وزن به هر شرکت پورتفولیو متصل می‌شود و با کسری از هزینه حقوق یک مدیر عامل واحد نگهداری می‌شود. معماری هاب و اسپوک به این معنی است که هوش یک بار ایجاد می‌شود. هاب مرکزی تجزیه و تحلیل‌های سراسر پورتفولیو، گزارش‌دهی LP، جمع‌آوری بسته‌های هیئت مدیره، تجمیع مالی، غربالگری خط لوله معاملات، نظارت ESG و ردیابی ابتکارات ایجاد ارزش را مدیریت می‌کند. هر شرکت پورتفولیو از طریق یک یا دو عامل اسپوک متصل می‌شود که داده‌های عملیاتی استاندارد شده را به هاب فرستاده و دستورالعمل‌های ایجاد ارزش را از هاب دریافت می‌کند.

هیچ شرکت مشاوره‌ای نمی‌تواند این مدل را شبیه‌سازی کند، زیرا مشاوره بر اساس نیروی انسانی ساخته شده است. Pulse Engine بر اساس زیرساختی ساخته شده است که بهبود می‌یابد. هر ماه که عملیاتی می‌شود، وظایف بیشتری را پردازش می‌کند، با موارد حاشیه‌ای بیشتری روبه‌رو می‌شود، استثنائات بیشتری را حل می‌کند و هزینه هر وظیفه را به صورت خودکار کاهش می‌دهد. هیچ مشاوره‌ای به صورت خودکار توصیه‌های خود را با گذشت زمان بهبود نمی‌بخشد. هیچ تعامل مشاوره‌ای منحنی یادگیری ترکیبی تولید نمی‌کند. Pulse Engine هر دو را تولید می‌کند، زیرا معماری آن برای بهبود مستمر طراحی شده است، نه ارزیابی دوره‌ای.

چگونه روز کاری شریک عملیاتی پس از استقرار کامل تغییر می‌کند

قبل از Pulse Engine، صبح دوشنبه شریک عملیاتی با ایمیلی به ۳۰ مدیر مالی برای دریافت اطلاعات مالی به‌روز آغاز می‌شد. نیمی تا چهارشنبه پاسخ می‌دادند. نیم دیگر نیاز به یک تماس پیگیرانه داشتند. داده‌ها در ۳۰ فرمت مختلف می‌رسیدند — برخی در Excel، برخی در PDF، و برخی در یک پاراگراف که در متن ایمیل چسبانده شده بود و اعدادی داشت که با ارقام گزارش شده در سه ماهه گذشته مطابقت نداشت. یک تحلیلگر دو روز را صرف عادی‌سازی همه چیز در داشبورد پورتفولیو می‌کرد. تا زمانی که داشبورد به‌روز می‌شد، از قبل یک هفته از آن گذشته بود. شریک عملیاتی بر اساس داده‌هایی تصمیم‌گیری می‌کرد که قبل از جمع‌آوری، کهنه شده بودند.

پس از استقرار کامل Pulse Engine، شریک عملیاتی مرکز فرماندهی را باز می‌کند و هر شرکت پورتفولیو را در زمان واقعی می‌بیند. درآمد، EBITDA، تعداد کارکنان، معیارهای مشتری، KPI‌های عملیاتی — همه در یک فرمت استاندارد شده، بدون توجه به سیستم‌های داخلی هر شرکت پورتفولیو. نه از صفحات گسترده‌ای که توسط ۳۰ مدیر مالی در ۳۰ بازه زمانی مختلف ایمیل شده‌اند جمع‌آوری شده است. بلکه به طور مداوم از عوامل اسپوک که داده‌ها را به هاب ارسال می‌کنند، به‌روز می‌شوند.

فید فعالیت زنده نشان می‌دهد که در حال حاضر در سراسر پورتفولیو چه اتفاقی می‌افتد. یک هشدار انطباق ESG در یک شرکت. یک پرچم خطر استعداد در دیگری — معاون مهندسی پروفایل LinkedIn خود را به‌روز کرده و با استخدام‌کنندگان ارتباط برقرار کرده است. یک بسته هیئت مدیره به‌طور خودکار برای بررسی سه‌ماهه تولید شده است که به صورت دستی سه هفته طول می‌کشید تا جمع‌آوری شود. یک بهینه‌سازی قیمت در شرکت سوم که ۳.۱ درصد بهبود حاشیه سود را به ارمغان آورد — این الگو به طور خودکار در پایگاه دانش برای استقرار در شرکت‌های مشابه ثبت شده است.

عامل گزارش‌دهی LP قبلاً بسته داده‌های سه‌ماهه را جمع‌آوری کرده است. بیست و هشت شرکت از ۳۰ شرکت از طریق فیدهای داده خودکار گزارش داده‌اند. دو شرکت برای پیگیری علامت‌گذاری شده‌اند، زیرا عوامل اسپوک آن‌ها ناهنجاری‌های داده‌ای را شناسایی کرده‌اند که نیاز به تأیید انسانی دارند. شریک عملیاتی به جای اینکه سه هفته را صرف ساختن از ابتدا کند، بررسی و توضیح می‌دهد. غربالگر خط لوله معاملات چهار هدف جدید را در طول شب ارزیابی کرده و یکی از آن‌ها ۹۱ از ۱۰۰ امتیاز را بر اساس معیارهای اعلام شده صندوق، عملکرد شرکت‌های پورتفولیوی قابل مقایسه و موقعیت بازار در انطباق استراتژیک کسب کرده است.

ارزش افزوده شریک عملیاتی از جمع‌آوری داده به تصمیم‌گیری استراتژیک تغییر می‌کند. زیرساخت، مکانیک عملیاتی را مدیریت می‌کند. انسان، تصمیمات قضایی را که عملکرد صندوق را تعیین می‌کنند، مدیریت می‌کند. این همان تقسیم کار است که شرکت‌های PE از زمانی که قابلیت‌های عملیاتی این صنعت حرفه‌ای شد، خواستار آن بوده‌اند — ماشین‌ها توان عملیاتی را مدیریت می‌کنند، انسان‌ها استراتژی را مدیریت می‌کنند.

مزیت دوجولانس که دینامیک معاملات را تغییر می‌دهد

شرکت‌های PE که Pulse Engine را اجرا می‌کنند، شروع به استفاده از آن در فاز دوجولانس — قبل از بسته شدن خرید — کرده‌اند. منطق مستقیم است. اگر بتوانید در طول دوره ۶۰ روزه انحصاری، عوامل را در یک شرکت هدف مستقر کنید و بهبود عملیاتی قابل اندازه‌گیری را قبل از بسته شدن معامله نشان دهید، دو کار را انجام می‌دهید که هیچ الگوی عملیاتی سنتی نمی‌تواند با آن مطابقت داشته باشد.

اول، شما تئوری بهبود عملیاتی را با داده‌های تجربی به جای پیش‌بینی‌ها تأیید می‌کنید. کمیته سرمایه‌گذاری بر اساس برآورد یک مشاور از آنچه ممکن است اتفاق بیفتد، تعهد نمی‌دهد. بلکه بر اساس ۴۵ روز داده تولید شده تأیید می‌کند که قبلاً چه اتفاقی افتاده است. هزینه هر وظیفه. نرخ استثنا. توان عملیاتی. منحنی یادگیری ترکیبی در عمل. داده‌ها از خود استقرار می‌آیند، نه از مدلی که بر اساس فرضیات در مورد اجرای تیم مدیریتی ساخته شده است.

دوم، شما جدول زمانی ایجاد ارزش پس از خرید را از ماه‌ها به روزها تسریع می‌کنید. تعاملات مشاوره سنتی ۱۲ تا ۱۸ ماه طول می‌کشد تا نتایج قابل اندازه‌گیری تولید کند. زمانی که مشاوران یافته‌ها را ارائه می‌دهند و تیم مدیریت توصیه‌ها را اجرا می‌کند، یک سال گذشته و ساعت دوره نگهداری تمام این مدت در حال اجرا بوده است. استقرار Pulse Engine که قبلاً در زمان بسته شدن معامله در تولید است، به این معنی است که تیم عملیاتی یک سیستم عملیاتی و تولیدکننده داده را از روز اول به ارث می‌برد. ایجاد ارزش یک برنامه نیست. بلکه از قبل در حال اجرا است.

روش استقرار ۳۰ روزه این را در چارچوب زمانی استاندارد Due Diligence امکان‌پذیر می‌کند. یک دوره انحصاری ۶۰ روزه زمان کافی را برای استقرار، اندازه‌گیری و ارائه نتایج به کمیته سرمایه‌گذاری قبل از امضا فراهم می‌کند. صندوق‌هایی که این رویکرد را اتخاذ می‌کنند، در فرآیندهای رقابتی یک مزیت ساختاری به دست می‌آورند. هنگامی که دو پیشنهاد دهنده یک قیمت را ارائه می‌دهند، اما یکی می‌تواند روش بهبود عملیاتی اثبات شده را با داده‌های تجربی پورتفولیو نشان دهد، مشاوران فروشنده متوجه می‌شوند. تیم مدیریت متوجه می‌شود. وام‌دهندگان متوجه می‌شوند.

برنامه پنج مرحله‌ای شریک عملیاتی

مرحله اول، هاب را مستقر کرده و مدل را اثبات می‌کند. مرکز فرماندهی Pulse Engine متمرکز را در سطح صندوق بسازید. یک شرکت پورتفولیو را به عنوان پایلوت انتخاب کنید — ایده‌آل آن شرکتی که دارای ساختار یافته‌ترین و تکرارپذیرترین گردش کارهای عملیاتی است. ۸ تا ۱۰ عامل را در داخل شرکت پایلوت مستقر کنید. آن را به هاب متصل کنید. خروجی را طی ۳۰ تا ۴۰ روز تأیید کنید. همه چیز را مستند کنید. این مرحله معماری را تثبیت می‌کند، روش را اثبات می‌کند و به تیم عملیاتی یک سیستم زنده برای ارزیابی می‌دهد. هزینه استقرار پایلوت در حدود ده‌ها هزار دلار با زیرساخت ماهانه کمتر از ۵۰۰ دلار است.

مرحله دوم، ناوگان را متصل می‌کند. پس از تأیید پایلوت، شرکت‌های باقی مانده پورتفولیو را از طریق عوامل اسپوک سبک وزن متصل کنید. هر اتصال روزها طول می‌کشد، نه هفته‌ها. داده‌ها به سمت بالا جریان می‌یابند، دستورالعمل‌ها به سمت پایین سرازیر می‌شوند. تیم عملیاتی اکنون دید زمان واقعی را در هر شرکت دارد — نه از گزارش‌های سه‌ماهه، بلکه از فیدهای داده مداومی که به طور خودکار داشبورد پورتفولیو را به‌روز می‌کنند.

مرحله سوم، به هاب اجازه می‌دهد فرصت‌های توسعه را شناسایی کند. با اتصال همه شرکت‌ها و جریان داده‌ها، Pulse Engine نشان می‌دهد کدام شرکت‌های پورتفولیو از استقرار عمیق‌تر عاملان بیشترین بهره را خواهند برد. حجم تیکت‌های پشتیبانی در شرکت X سه برابر میانگین پورتفولیو است – عامل پشتیبانی آن را حل می‌کند. زمان onboarding در شرکت Y دو برابر معیار است – هماهنگ‌کننده onboarding آن را فشرده می‌کند. داده‌ها دلیل را اثبات می‌کنند. شریک عملیاتی نیازی به پیشنهاد داخلی ندارد، زیرا شواهد روی داشبورد است.

مرحله چهارم، استقرار عمیق‌تر در شرکت‌های پورتفولیوی با تأثیر بالا را انجام می‌دهد. هر استقرار کامل اضافی از داده‌های هاب تعیین می‌شود، بر اساس پیچیدگی برای هر شرکت قیمت‌گذاری می‌شود و با استفاده از روش اثبات شده مستقر می‌شود. هر استقرار، هاب را هوشمندتر می‌کند، زیرا داده‌های بیشتری از آن عبور می‌کنند. چرخ‌لنگر سرعت می‌گیرد. هوش عملیاتی در ۲۰ شرکت کاملاً مستقر شده به طور تصاعدی غنی‌تر از ۵ شرکت است، زیرا تشخیص الگوهای بین پورتفولیو با هر نقطه داده بهبود می‌یابد.

مرحله پنجم از داده‌های پورتفولیو برای اطلاع‌رسانی خریدهای آتی استفاده می‌کند. داده‌های عملیاتی از استقرار‌های موجود، یک کتابخانه معیار برای ارزیابی اهداف جدید ایجاد می‌کند. اگر مشخصات عملیاتی یک هدف با یک شرکت پورتفولیوی موفق مستقر شده مطابقت داشته باشد، تیم عملیاتی می‌تواند با اطمینان بالا تخمین بزند که Pulse Engine چه چیزی تولید خواهد کرد. این یک مزیت ساختاری در فرآیندهای معاملاتی رقابتی است که هیچ روش عملیاتی دیگری نمی‌تواند آن را تکرار کند، زیرا هیچ روش دیگری داده‌های تولید مستمری را که Pulse Engine ثبت می‌کند، تولید نمی‌کند.

آنچه شرکای محدود (LPs) واقعاً می‌خواهند در گزارش فصلی ببینند

منحنی یادگیری ترکیبی که در استقرار نمایشی مستند شده است — کاهش هزینه هر وظیفه از ۰.۴۲ دلار به ۰.۱۱ دلار در ۹۰ روز — دقیقاً همان نوع شاخص عملیاتی است که LPs (شرکای محدود) پیچیده می‌خواهند در گزارش‌های فصلی ببینند. این کمی، قابل حسابرسی و در جهت صحیح است. این یک ارزیابی ذهنی از کیفیت مدیریت یا تخمین مبهم از پتانسیل رشد بازار نیست. این یک بهبود عملیاتی اندازه‌گیری شده و قابل تأیید است که مستقیماً بر EBITDA تأثیر می‌گذارد.

صندوق‌های PE که Pulse Engine را در سراسر پورتفولیوی خود اجرا می‌کنند، می‌توانند گزارش‌های LP را ارائه دهند که بهبود عملیاتی را در هر شرکت با استفاده از یک روش و معیارهای یکسان، به طور منظم اندازه‌گیری شده نشان می‌دهد. LPs تیم‌های مدیریتی مختلف را با تعاریف مختلف بهبود عملیاتی در صنایع مختلف با مبانی مختلف مقایسه نمی‌کنند. آن‌ها به یک داشبورد، یک معیارها و یک منحنی یادگیری ترکیبی در هر شرکت در پورتفولیو نگاه می‌کنند. این یکپارچگی، یک مزیت در جذب سرمایه است.

وقتی یک GP می‌تواند نشان دهد که روش عملیاتی‌اش نتایج قابل اندازه‌گیری و تکرارپذیری را در شرکت‌های پورتفولیو ایجاد می‌کند – نه به این دلیل که مشاوران بهتری استخدام کرده‌اند، بلکه به این دلیل که زیرساختی را به کار گرفته‌اند که داده‌ها را به طور خودکار تولید می‌کند – جمع‌آوری سرمایه بعدی آسان‌تر می‌شود. سابقه کار موردی نیست. نظام‌مند است. زیرساخت شواهد تولید می‌کند. افراد نظرات را تولید می‌کنند. LPs سرمایه را به شواهد اختصاص می‌دهند.

چرا فرصت برای صندوق‌هایی که هنوز استقرار پیدا نکرده‌اند در حال از دست رفتن است

شرکت‌های سرمایه‌گذاری خصوصی (PE) که هم‌اکنون Pulse Engine را مستقر می‌کنند، تا زمانی که رقبایشان ارزیابی کنند آیا باید یک جلسه دمو با یک شرکت مشاوره ترتیب دهند، ۱۲ ماه داده عملیاتی ترکیبی خواهند داشت. عوامل آن‌ها میلیون‌ها وظیفه را پردازش کرده‌اند. مدیریت استثنائات آن‌ها هزاران مورد حاشیه‌ای را مواجه و حل کرده است. منحنی‌های هزینه آن‌ها به طور خودکار کاهش یافته‌اند، در حالی که هزینه‌های عملیاتی رقبایشان ثابت مانده است.

صندوقی که ابتدا در هر بازار معامله‌ای استقرار می‌یابد، مزیتی به دست می‌آورد که هر ماه افزایش می‌یابد. تا زمانی که یک صندوق رقیب زیرساخت مشابهی را مستقر کند، توسعه‌دهنده اولیه سال‌ها داده عملیاتی، Playbookهای استقرار اثبات شده در صنایع مختلف و گزارش‌های LP را داراست که ایجاد ارزش منظمی را نشان می‌دهند. توسعه‌دهنده متأخر از صفر شروع می‌کند.

زیرساخت‌ها به هم می‌پیوندند. مشاوره می‌دهد. پورتفولیو در حال حاضر داده‌هایی تولید می‌کند که کسی آن‌ها را نگهداری، تحلیل یا بر اساس آن‌ها عمل نمی‌کند. Pulse Engine این وضعیت را در ۳۰ روز تغییر می‌دهد. ارزیابی عملیاتی ۱۹ سوالی حدود ۸ دقیقه طول می‌کشد و یک طرح استقرار سفارشی را ظرف ۴۸ ساعت شامل معماری هاب و اسپوک، توصیه‌های عامل برای شرکت پایلوت و پیش‌بینی ROI در سراسر پورتفولیو که شریک عملیاتی برای ارائه داخلی به آن نیاز دارد، تولید می‌کند. مشتری مالک کد است. شرکت ثبت‌شده RAKEZ License 47013955 که پشت Pulse Engine قرار دارد، ۲۷ سال است که زیرساخت تولید را در ۲۱ حوزه عمودی مستقر می‌کند. روش‌شناسی آن اثبات شده است. اقتصاد آن مستند شده است. سوال این نیست که آیا استقرار یابد. سوال این است که آیا صندوق شما قبل از صندوقی که برای همین معاملات رقابت می‌کند، استقرار می‌یابد.

داده‌های عملیاتی که Pulse Engine در شش ماه اول استقرار در سراسر پورتفولیو تولید می‌کند، یک خندق ایجاد می‌کند که صندوق‌های دیرآغاز نمی‌توانند آن را با صرف هزینه اضافی یا اجرای سریع‌تر از بین ببرند. این خندق، خود یادگیری ترکیبی است — هوش انباشته از میلیون‌ها وظیفه پردازش شده، هزاران استثنای حل شده، و صدها الگوی عملیاتی شناسایی شده در سراسر پورتفولیو. صندوقی که امروز شروع به استقرار می‌کند، این مجموعه داده را در شش ماه خواهد داشت. صندوقی که در شش ماه آینده شروع به استقرار می‌کند، یک سال دیگر آن را نخواهد داشت. مزیت ترکیبی دائمی است زیرا توسعه‌دهنده اولیه به یادگیری ادامه می‌دهد در حالی که توسعه‌دهنده دیرآغاز از صفر شروع می‌کند. در بازارهای رقابتی معامله که نقاط پایه بهبود عملیاتی نتایج IRR را تعیین می‌کنند، مزیت استقرار Pulse Engine، برتری عملیاتی است که صندوق‌های برتر را از بقیه متمایز می‌کند.

منحنی یادگیری ترکیبی در مقیاس پورتفولیو، یک دارایی داده‌ای را تولید می‌کند که هیچ تعامل مشاوره‌ای و هیچ پلتفرم نرم‌افزاری نمی‌تواند آن را تکرار کند. پس از شش ماه پردازش داده‌های عملیاتی در ۳۰ شرکت، هاب یک کتابخانه محک (benchmark library) گردآوری کرده است که دقیقاً نشان می‌دهد بهبود عملیاتی در صنایع مختلف، اندازه‌های شرکت و سطوح پیچیدگی چگونه به نظر می‌رسد. وقتی شریک عملیاتی یک تئوری سرمایه‌گذاری جدید را ارزیابی می‌کند که به بهبود عملیاتی در شرکت هدف بستگی دارد، هاب داده‌های تجربی را ارائه می‌دهد — نه پیش‌بینی‌هایی از یک مدل مشاوره‌ای بلکه نتایج اندازه‌گیری شده از استقرار‌های مشابه در همان پورتفولیو. ارزش این دارایی داده هر ماه افزایش می‌یابد، زیرا عوامل وظایف بیشتری را پردازش می‌کنند و نتایج بیشتری را در شرکت‌های بیشتری تأیید می‌کنند.

مزیت پیشگام بودن در استقرار عامل در سطح پورتفولیو، یک مزیت رقابتی ایجاد می‌کند که شرکت‌های دیرپذیر نمی‌توانند با صرف هزینه اضافی یا اجرای سریع‌تر آن را از بین ببرند، زیرا مزیت در داده‌های انباشته و هوش ترکیبی است، نه در خود فناوری.

درباره TFSF Ventures

TFSF Ventures FZ-LLC (مجوز RAKEZ 47013955) یک شرکت معماری سرمایه‌گذاری است که زیرساخت عامل هوشمند را از طریق سه ستون یکپارچه در کسب‌وکارها مستقر می‌کند: زیرساخت عامل، مسیرهای پرداخت غیرسنتی و یک موتور کامل سرمایه‌گذاری. TFSF با ۲۷ سال تجربه در زمینه پرداخت و نرم‌افزار، در سطح جهانی فعالیت می‌کند و با روش استقرار ۳۰ روزه، به ۲۱ حوزه عمودی خدمت‌رسانی می‌کند. برای کسب اطلاعات بیشتر به https://tfsfventures.com مراجعه کنید.

ارزیابی رایگان هوش عملیاتی را انجام دهید

۱۹ سوال، حدود ۸ دقیقه، بدون تعهد. ظرف ۴۸ ساعت یک طرح اجرای سفارشی شامل توصیه‌های عامل، معماری و پیش‌بینی ROI دریافت کنید. شروع کنید از https://tfsfventures.com/assessment

این مطلب ابتدا در: https://tfsfventures.com/blog/pe-funds-deploying-pulse-engine-across-portfolio-companies منتشر شده است.

نوشته شده توسط: TFSF Ventures Research